复苏牛来临!两市成交破15万亿增量资金跑步入场知名私募当下要做的只有这两件事

每经记者 杨建    实习编辑 段炼    

A股三大指数今日延续向上猛攻态势,其中沪指收复3200点与3300点两道整数关口,创2018年3月以来新高。市场成交量继续放大,两市合计成交达到1.56万亿,创5年以来新高。银行、保险、券商等金融板块掀涨停潮。从市场资金来看,增量资金跑步入场,尤其是券商等金融板块成为带动行情上涨的主力军,而牛市预期是刺激券商板块上涨的主要动力。从市场风格来看,目前市场内部风格出现成长向价值蓝筹的切换,随着经济持续复苏,顺周期板块业绩改善预期或提升。

A股三大指数今日延续向上猛攻态势,其中沪指收复3200点与3300点两道整数关口,创2018年3月以来新高。市场成交量继续放大,两市合计成交达到1.56万亿,创5年以来新高,A股成交量迅速扩大并连续两日突破万亿规模。银行、保险、券商等金融板块掀涨停潮。

民办学校包含:齐鲁医药学院、青岛滨海学院烟台南山学院、潍坊科技学院、山东英才学院、青岛恒星科技学院、青岛黄海学院、山东现代学院、山东协和学院、山东工程职业技术大学、潍坊理工学院、山东外国语职业技术大学、山东华宇工学院、山东外事职业大学、青岛工学院、齐鲁理工学院。

磐耀资产认为,结构性牛市带来了行业和行业内部的极度分化,确定性板块明显的高估值和周期板块的低估值形成了鲜明的对比。这背后是由全球经济放缓,资金追逐确定性所导致的。新冠疫情进一步强化了两个极端风格的演绎。而正是由于这些不受待见的确定性没那么高的板块拉低了A股整体的估值。所以说A股整体低估向下空间有限,正是基于这些底部的权重在遍历多年利空打压下,处于历史低估极值下,跌无可跌。随着大放水、大类资产重置导致的资产荒,以及疫情后顺周期行业的边际不断改善,低估值周期配置价值再次显现。磐耀资产明确指出,新一轮复苏牛已经来临,当下我们要做的只有两件事,加仓低位周期股,耐心守候。

3丨北京重型、危重型患者已全部转为普通型

湖北省文化和旅游厅根据《文化和旅游部办公厅关于推进旅游企业扩大复工复业有关事项的通知》,经报请湖北省委省政府同意,从即日起,湖北省旅行社及在线旅游企业可恢复经营跨省(市、区)团队旅游及“机票+酒店”业务;旅游景区接待游客量由不得超过最大承载量的30%调至50%,开放旅游景区室内场所。出入境旅游业务暂不恢复。

方磊继续告诉记者,当前主要是估值修复的行情,这一阶段部分涨幅过大的行业对未来的业绩可能存在一定的透支,性价比有所下降。比如金融地产领域的部分子行业,经过前期的大幅上涨,从行业层面来看,性价比已经有所下降;但是,部分具有较强竞争力、成本较低、具有较强扩张性的公司仍然值得重点关注。长期来看,全球经济复苏叠加低利率的宏观环境下,科技、消费、周期各个类别的投资机会将多点开花。

新京报记者从荷兰航空、卡塔尔航空、阿联酋航空等多家航空公司获悉,将于7月下旬恢复上海、广州、南京等航线的客运服务。多家航空公司提醒乘客,留意现行的各项旅行限制,只有符合目的地国家或地区入境资格和标准的乘客,才能获准登机。 7月21日起,荷兰航空将恢复阿姆斯特丹-上海航线,每周一班。卡塔尔航空宣布将于7月26日起,恢复卡塔尔首都多哈飞往广州的定期客运航线,初期每周运营一班。阿联酋航空将于7月25日起,恢复迪拜往返广州的定期客运服务,每周一班。新加坡航空集团旗下的低成本航空公司酷航宣布将于7月23日起,恢复南京-新加坡航线。

独立学院有10所,分别是:烟台大学文经学院、聊城大学东昌学院、青岛理工大学琴岛学院、山东财经大学燕山学院、中国石油大学胜利学院、山东科技大学泰山科技学院、青岛农业大学海都学院、山东财经大学东方学院、济南大学泉城学院、北京电影学院现代创意媒体学院。

星石投资首席研究官方磊告诉记者,近期市场大幅上涨,主要和以下三方面的因素有关:第一、近期市场情绪显著改善。第二、增量资金持续汇入。第三、经济基本面持续修复,对于市场行情具有一定的提振作用。

知名私募:新一轮复苏牛已经来临,当下要做的只有两件事

“展望未来我们认为:短期来看,全球流动性宽松的环境下,国内货币政策环境依旧会维持在相对宽松的状态,能够对市场行情形成一定的支撑。”方磊表示。

其中,公办学校有:山东医学高等专科学校、菏泽医学专科学校、山东商业职业技术学院、山东电力高等专科学校、日照职业技术学院、青岛职业技术学院、威海职业学院、山东职业学院、山东劳动职业技术学院、莱芜职业技术学院、济宁职业技术学院、潍坊职业学院、烟台职业学院、东营职业学院、聊城职业技术学院、滨州职业学院、山东科技职业学院、山东服装职业学院、山东水利职业学院、山东畜牧兽医职业学院、山东交通职业学院、淄博职业学院、山东外贸职业学院、青岛酒店管理职业技术学院、山东信息职业技术学院、青岛港湾职业技术学院、山东胜利职业学院、山东经贸职业学院、山东工业职业学院、山东化工职业学院、济南职业学院、烟台工程职业技术学院、德州职业技术学院、枣庄科技职业学院、淄博师范高等专科学校、山东中医药高等专科学校、济南工程职业技术学院、山东电子职业技术学院、山东旅游职业学院、山东铝业职业学院、泰山职业技术学院、山东药品食品职业学院、山东商务职业学院、山东轻工职业学院、山东城市建设职业学院、烟台汽车工程职业学院、山东司法警官职业学院、菏泽家政职业学院、山东传媒职业学院、临沂职业学院、枣庄职业学院、山东理工职业学院、青岛远洋船员职业学院、济南幼儿师范高等专科学校、济南护理职业学院、泰山护理职业学院、潍坊护理职业学院、潍坊工程职业学院、菏泽职业学院、威海海洋职业学院、山东特殊教育职业学院、青岛工程职业学院、青岛幼儿师范高等专科学校、烟台幼儿师范高等专科学校、烟台文化旅游职业学院、临沂科技职业学院。

上海重阳投资认为,过去的半年,由于疫情的突然冲击,无论是经济还是中美关系,人们的预期都已经十分低迷。然而绝望之时往往也是希望孕育之时,放眼未来,方能尽览“千帆”。股市是希望的折射,随着“一内一外”两个变量的预期反转,我们判断未来一段时间中国股市的机会将大于风险,甚至有超预期的空间,特别是基于经济基本面好转的相关标的将迎来进一步机会。

2丨即日起湖北恢复跨省团队旅游

低估值板块崛起,是反弹还是反转?

两市成交1.5万亿!牛市氛围浓,增量资金跑步入场

实际上近期券商板块的集体大涨,使得不少人都认为新一轮牛市来临,对此私募机构是怎么看待的呢?轩铎资管总经理肖默告诉记者:“上周就说过低估值金融要开始爆发,但是也没想到爆发的这么凶狠,说明后期行情比预期还要凶猛。建议投资者积极参与,现在市场容错率比较高,即使错了,还可以马上出来。金融股涨可以选参股金融的低估值股票。”

其中,公办学校包括:山东大学、中国海洋大学、山东科技大学、中国石油大学(华东)、青岛科技大学、济南大学、青岛理工大学、山东建筑大学、齐鲁工业大学、山东理工大学、山东农业大学、青岛农业大学、潍坊医学院、山东第一医科大学、滨州医学院、山东中医药大学、济宁医学院、山东师范大学、曲阜师范大学、聊城大学、德州学院、滨州学院、鲁东大学、临沂大学、泰山学院、济宁学院、菏泽学院、山东财经大学、山东体育学院、山东艺术学院、枣庄学院、山东工艺美术学院、青岛大学、烟台大学、潍坊学院、山东警察学院、山东交通学院、山东工商学院、山东女子学院、山东政法学院、齐鲁师范学院、山东青年政治学院、山东管理学院、山东农业工程学院。

此外,80所高职(专科)院校包含66所公办学校、14所民办学校。

从市场资金来看,增量资金跑步入场迹象明显,尤其是券商等金融板块成为带动行情上涨的主力军,不少券商龙头在短期内股价都已经跑出了翻倍的行情,而牛市预期是刺激券商板块上涨的主要动力。此外在转融通政策以及券商板块估值较低等利好的刺激下,券商板块迎来较强上涨。目前市场内部风格出现成长向价值蓝筹的切换,随着经济持续复苏,顺周期板块业绩改善预期或提升。

值得注意的是,前期不断暴雷的信托资金开始入市,从房地产项目到股市的转移尤其值得注意。据统计,上周合计私募发行信托计划产品22只,其中高毅资产数量领先,此外还有沣京资本、勤远投资、务圣投资、相聚资本旗下亦有信托产品完成备案,其中相聚资本更是连续两周均有信托产品进行备案登记。

据新华视点,自6月11日北京新发地聚集性疫情发生以来,患者救治情况一直备受社会关注。北京市副市长、北京新冠肺炎疫情防控工作领导小组办公室主任卢彦17日介绍,通过精准科学实施患者救治,目前北京所有重型、危重型患者已全部转为普通型。

榕树投资研究总监杜志君告诉记者,A股指数从7月开始进入阶段性上行,大涨数日,交易量不断提升,在赚钱效应的刺激下,资金不断涌入市场,市场极度活跃。今天上证指数上涨5.71%,两市交易量15600亿元,连续第三日超过一万亿元,市场人气十分活跃。本次上涨主要是A股的低估值板块估值修复,本质在于“无风险利率”的下行,“银行理财预期收益率”降低强化了“资金追逐资产”的现象。另外公布的经济数据向好,给市场有更多信心。当前市场行情仍以大市值龙头为主。

对此磐耀资产乐观地表示,尽管很多人认为,本轮行情没有持续力,主要集中在资金面这块——2014年的那波牛市行情是由于极度宽松加配资杠杆导致的杠杆牛——认为目前的市场状态还差的远,但五年过去了,五年中我们从去杠杆、稳杠杆到加杠杆,再叠加这五年中我们又超发了不少货币,所以我们要以动态的角度去看问题,不要低估了当下资金量的实力。更何况,前面说的几大类资产大搬家正当时,只需分出一小部分进股市,足够A股吃到撑。总之一句话,A股不缺钱,缺的是信心。信心来了,千军万马来相见。

弘尚资产认为,资金不断流入市场是近期市场上行的决定力量,沪深股通本月的多数时间维持净流入,显示国际资本对中国经济复苏的认可。两融数字也在不断提升,场内融资余额再上万亿元规模;新基金发行火热,基金募集金额已达到2015年股灾以来新高水平;另一方面,今年上半年股票发行(IPO)总量也已接近去年全年水平。国内机构和居民的资产再配置是未来几年A股市场最大的利好,非标的没落、理财产品的非保本净值化、房地产的风光不再,这些都是引导资金不断流入证券类产品的驱动力。国内目前机构和居民对股票市场的配置不断增加,配合以中国经济的转型和成长,大概率将把A股市场带到一个前所未有的增长空间。

4丨多家国外航司复航,7月下旬将恢复上海、广州等航线

根据私募排排网不完全统计,在上周,也就是在6月29至7月3日期间,合计418只私募产品完成备案登记,其中证券类私募基金297只,在新增备案产品中占比71.05%。牛市氛围正浓,百亿私募也是积极布局,上周包括盘京投资、九坤投资、宁波幻方量化、明汯投资、景林资产、歌斐资产、银叶投资等在内的百亿私募均至少备案2只及以上数量的私募产品。

“对于后市看法我们相对乐观。”富荣基金权益投资部总监邓宇翔告诉记者,“首先是创业板注册制的推进、修改上证指数编制方法等举措推动资本市场地位不断提升;其次市场流动性整体处宽松环境,公募、外资等资金在不断入场;第三是在基本面上,随着海外复工复产基本面整体仍有边际往上动力。结构上短期增量资金推动传统板块估值修复,前期主线的科技、消费我们仍继续看好,其在业绩增长以及产业景气度上仍相对占优,但行业内部需注意股价高低位切换,以业绩为主线关注二季报超预期的优质公司。”

5丨F1官方:匈牙利站前发现两例新冠病毒阳性病例

14所民办学校分别是:曲阜远东职业技术学院、德州科技职业学院、山东力明科技职业学院、山东圣翰财贸职业学院、东营科技职业学院、青岛求实职业技术学院、潍坊工商职业学院、山东文化产业职业学院、山东海事职业学院、山东艺术设计职业学院、烟台黄金职业学院、日照航海工程职业学院、青岛航空科技职业学院、潍坊环境工程职业学院。

据中国新闻网,近日,世界一级方程式锦标赛(F1)官方发布声明,在最近一轮检测中发现两人感染新冠病毒,不过声明中并没有透露感染人员来自哪家车队。“这些人未能进入奥地利大奖赛,受影响的人已撤离并被隔离。密切接触者的追踪已完成并隔离。”